Panoramica del Mercato
Il cambio EUR/USD si è stabilizzato in un intervallo familiare, rispettando i livelli tecnici consolidati mentre l’attenzione del mercato si sposta verso le imminenti riunioni della Federal Reserve (Fed) e della Banca Centrale Europea (BCE). Con poche sorprese politiche attese, ciò potrebbe fornire una guida per i trader per navigare efficacemente nel rumore di fondo del mercato.
Intervallo di Trading e Setup Possibili
L’EUR/USD si è posizionato in un intervallo tra 1.0345 e 1.0461, offrendo nuove configurazioni operative. Le decisioni sui tassi di interesse da parte della Fed e della BCE la prossima settimana sono improbabili che portino a sorprese significative.
Indicatori di Momentum e Bias Rialzista
Gli indicatori di momentum come il RSI (14) e il MACD mostrano una tendenza al rialzo, suggerendo segnali bullish che favoriscono l’acquisto nelle flessioni o le rotture rialziste. Tuttavia, in un ambiente guidato dalle notizie, è consigliabile trattare questi segnali con una certa cautela nel breve termine.
Contesto Macroeconomico e Implicazioni per i Trader
Decisioni sui Tassi e Impatto sul Mercato
Nonostante la settimana prossima appaia cruciale sulla carta con le riunioni sia della Fed che della BCE, è improbabile che si verifichi una volatilità significativa a meno che non ci siano sorprese politiche monumentali. La Fed dovrebbe mantenere i tassi stabili tra il 4.25% e il 4.50%, come riflettuto nei mercati OIS che assegnano solo l’1.2% di probabilità a un ulteriore taglio di 25 punti base.
All’opposto, i mercati hanno quasi completamente scontato che la BCE effettuerà un altro taglio di 25 punti base, il quinto del ciclo di allentamento. Similmente alle decisioni effettive, è improbabile che ci sia una deviazione significativa anche per quanto riguarda le prospettive sui tassi di interesse. La Fed probabilmente segnalerà una continua cautela nel rimuovere le restrizioni politiche mentre i policymaker della BCE continueranno a guidare verso un ritorno ai livelli neutrali entro la fine dell’anno, presumibilmente intorno al 2%.
Incertezza Commerciale Internazionale e Rischi Politici
Con l’incertezza crescente riguardo alle prospettive del commercio internazionale, data anche le minacce dell’amministrazione Trump di imporre tariffe su Europa, Cina, Canada e Messico a partire da febbraio, si limita il rischio che i policymaker si discostino troppo da quanto precedentemente dichiarato.
Strategie Operative e Considerazioni Finali
Potenziali Strategie di Trading
I trader potrebbero considerare posizioni short avvicinandosi a 1.0461, con stop sopra questo livello, puntando a un ritorno a 1.0345. In alternativa, posizioni long potrebbero essere impostate vicino a 1.0345 con stop al di sotto, mirando a 1.0461.
Considerazioni sul Sentimento del Mercato
Anche se gli eventi della prossima settimana potrebbero non portare a grandi novità, è una possibilità distinta. In tal caso, i differenziali dei tassi potrebbero passare in secondo piano nel breve-medio termine, lasciando ad altri driver la direzione del mercato. Il feed dei social media di Trump è uno dei possibili influenzatori, insieme agli indicatori tecnici.
In conclusione, mentre l’EUR/USD ha trovato una certa stabilità all’interno dell’intervallo stabilito, i trader dovrebbero rimanere vigili e pronti ad adattare le loro strategie alle dinamiche in rapido cambiamento del mercato finanziario globale.
Fonte: Forex.com
